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私募重大事项变更流程及注意要点
来源: | 作者:prof764c3 | 发布时间: 2019-07-22 | 3320 次浏览 | 分享到:
    一、哪些重大事项需要出法律意见书？
    截止目前，私募基金管理人在变更控股股东、实际控制人、法定代表人、执行事务合伙人重大事项时才需要提交《专项法律意见书》。
    私募基金管理人在变更主体资格相关内容（例如工商营业执照、组织机构代码证、税务登记证、机构名称、机构注册地址、经营范围等）、合法合规及诚信情况、机构类型及业务类型、出资人、高级管理人员、基金托管人等重大事项时，暂无提交《专项法律意见书》的明确要求。
    私慕好帮手提示：
    1、建议在变更前或者变更后的6 个月或 5 次机会未用完前，如有新产品，抓紧时间进行备案，防止系统被锁定，无法备案新产品。
    2、若一旦涉及到法人、控股股东等重大事项变更事宜，在确定控股股东或法人等重大事项变更前，建议和委托出具重大事项变更法律意见书的律师一起讨论论证每一步细节，确认无误后，再进行工商变更，最好不要先自行工商变更，然后再找律师出具重大事项变更法律意见书，因为这样很多事情已经发生了，轻则可能会导致变更成本非常高，高到和私募基金管理人新登记差不多，重则可能会变更失败，从此无法再正常发行、管理私募基金产品，后果很严重。
    二、进行重大事项变更的流程？
    1、按照法定程序进行相关事项变更。
私募基金管理人首先应根据《公司法》、《公司章程》、《合伙协议》以及中基协的相关规定，按照法定程序进行相关事项变更。例如，合法召开相关决策会议、决策会议的表决方式合法有效、签署相关法律文件等等。
    2、办理工商变更登记。
私募基金管理人就变更事项结果应当向工商管理部门提交变更登记申请，依法办理工商变更登记，并应当已经获得工商管理部门审核通过。
     3、向私募基金投资者进行信息披露。
私募基金管理人就变更事项应当按照《私募投资基金信息披露管理办法》相关规定和基金合同、基金公司章程或者合伙协议的相关约定，向私募基金投资者及时、准确、完整地进行信息披露，包括但不限于公司网站公告、邮寄送达《私募基金管理人重大事项变更通知书》等方式。
    4、聘请专业律师出具《专项法律意见书》
    私募基金管理人应当聘请在中国登记注册的律师事务所，由中国律师事务所指派两名执业律师就变更事项进行尽职调查，并根据调查结果出具无任何保留意见的《专项法律意见书》。
    5、向中基协提交重大事项变更登记申请。
    私募基金管理人应当在应当在完成工商变更登记后的10个工作日内，通过私募基金登记备案系统向中基协进行重大事项变更。具体报送方式为：将控股股东、实际控制人或法定代表人（执行事务合伙人）变更报告及相关证明文件发送至协会邮箱pf@amac.org.cn,并通过私募基金登记备案系统进行重大事项变更。
    私慕好帮手提示：
    根据《私募基金登记备案相关问题解答（十四）》的相关要求，自2017年11月3日起，新申请登记的私募基金管理人，在备案完成第一只私募基金产品前，不允许进行法定代表人、控股股东或实际控制人的重大事项变更，不允许随意更换总经理、合规风控负责人等高级管理人员。同时，根据中基协目前的监管政策及审核态度，建议已经登记的的私募基金管理人在备案完成第一只基金产品前，暂缓进行私募基金管理人重大事项变更登记申请。
    三、进行重大事项变更前，都要注意哪些方面？
    1、协会对控股股东或法人人选有要求，会要求律师审查新股东或法人的简历、资信情况、股东出资能力、股东名下其他关联方公司情况等，所以，首先控股股东或法人的人选一定要符合基金业协会要求，这是顺利变更的基础。
    2、即使只是控股股东或法人重大事项变更，协会反馈问题也可能涉及到之前在基金业协会网上管理平台中各个管理页面的信息填报等其他方面问题，并不一定只是针变更事项反馈，最好在变更之前，反复核查前期信息填报、运营管理等是否合规，如果发现问题，可以先行整改，否则，协会可能要求律师一并出具法律意见书方式去核查、整改，会增加变更工作量、时间周期、及费用成本。
    3、信息披露是重大事项变更过程中很重要的一个环节，要提前全面检查信息披露的流程、方式、时间、内容等是否合规、合理，如果不合规也建议先行整改，后续整改同样会大大增加变更工作量、时间周期、及费用成本。
    4、如果一次性变更法人及控股股东等变化比较大的，协会可以要求重新出具完整的法律意见书，要求律师对私募基金管理人进行全面核查，这个工作量、时间周期、费用，都类似于私募基金管理人新登记，而且往往难度会高于私募基金管理人新登记，因为新登记比较容易整改，运营几年后再次出具完整的私募基金管理人登记法律意见书，很多问题已是既成事实，很难整改，或者整改成本会非常高。
    5、重大事项变更中涉及到的工商登记要符合公司法等相关法律规定，比如工商变更登记过程中的法律关系、相关决策、会议文件、登记流程、税务财务等都要合规。